萧陶苏斡，字乙辛隐，突吕不部人。四世祖因吉，发长五尺，时人称之“长发因吉”。祖父里拔，奥隗部节度使。
陶苏斡生性诚实，不妄交友。伯父留哥因犯罪被免官，得知重元叛乱，带着家属赶赴行宫。当时陶苏斡尽管年幼，已显得像个成人，补为笔砚小吏。累迁祗候郎君，转任枢密院侍御。咸雍五年(1069)，迁任崇德宫使。适逢有人上诉称北南院审案不公，事情交待下来，陶苏斡全部加以改正，遭到耶律阿思忌恨。道宗想征召他重用，便为阿思阻止。八年(1072)，历任漠北滑水马群太保，多年不再调动，曾经说：“才能得不到完全的发挥，还不如闲着。”乾统年间，迁任漠南马群太保，因大风吹坏了草料，马匹很多饿死了，被鞭打三百，免去官职。九年(1073)，改任天齐殿宿卫。次年，谷价猛涨，宿卫之士兵大多不能自给，陶苏斡取出私仓之米加以周济，召任同知南院枢密使事。
天庆四年(1114)，担任汉人行宫副部署。当时金兵刚刚起事，攻陷宁江州。天祚召集群臣商议，陶苏斡说：“女真国土虽小，其国人均勇敢且擅长射箭。自从拘执我国叛臣萧海里，气焰更加嚣张。我国士兵久不操练，如果遇到强敌，稍有失利，诸部就会离心离德，再难制伏了。为今之计，不如大举征发诸道兵马，以声威气势压迫之，大抵可以使之畏服。”北院枢密使萧得里底说“：按照陶苏斡所说的谋划，只不过是向敌人示弱罢了。只需征发滑水以北的军队，就足以抵挡住敌人。”于是不用其谋划。
几个月之间，边兵屡次败北，人心更加不安。饶州渤海构筑头下城反叛，拥有步兵骑兵共三万余人，招抚之而不肯降服。陶苏斡率兵前往讨伐，擒获其首领，斩首数千人，获得叛贼所掠取的财物，全部归还原主。及至耶律章奴反叛，陶苏斡与留守耶律大悲奴担当防守任务。章奴之乱平定之后，陶苏斡向皇上请求说“：现在边兵懈怠，如果到岭西去消夏，那么汉人将会结伙为盗，人心更加动摇。我私下认为皇上应该停止这次出行。”没有采纳。于是命令陶苏斡扼守东路，招集失散的士兵。
后来在太子太傅任上辞官，去世。